Cermati Invest Weekly Update 24 Juni 2024

INDONESIA
TickerW (-/+) %Price
IHSG 2.16% 6,879.98
LQ45 2.57% 867.20
IDX30 3.63% 432.28
FTSE Indonesia 3.41% 3,352.76
MSCI Indonesia 3.19% 6,784.94
USD/IDR 0.48% 16,474.40

Provided by Cermati Invest, last update 21 Juni 2024

COMMODITY
TickerW (-/+) %Price
XAU/USD -0.47% 2,321.51
Crude Oil WTI 2.73% 80.59
Palm Oil c3 F -1.17% 3,900
Natural Gas -5.62% 2.72
Newcastle Coal -1.61% 131.00
Nickel -2.17% 17,193
Tin 2.38% 33,086
Copper -0.53% 9,690
Aluminium -0.02% 2,517
US Soybeans -1.63% 1,160.50
Silver 0.37% 29.58

Provided by Cermati Invest, last update 21 Juni 2024

REGIONAL
TickerW (-/+) %Price
Dow Jones 1.45% 39,150.33
S&P 500 0.61% 5,464.62
FTSE 100 1.12% 8,237.72
DAX 1.02% 18,185.23
Nikkei 225 -0.50% 38,621.00
Hang Seng 0.63% 18,053.96
Shanghai -1.14% 2,998.14
KOSPI 0.94% 2,784.25

Provided by Cermati Invest, last update 21 Juni 2024

Ulasan Pasar

IHSG & Saham Pekan Ini

IHSG, pekan lalu sempat terkoreksi ke 6698 tepatnya 19 Juni 2024, mendekati area support kuat 6639—6480, yang sejak awal 2021 sulit ditembus lebih dalam. Support kuat biasa menjadi pijakan ketika market akan rebound. Pada weekly update Cermati Invest pekan lalu sudah disampaikan bahwa market sudah OVERSOLD dan perlu REBOUND, jadi tidak heran jika IHSG kembali menguat.

Beberapa emiten yang terkena dampak kriteria masuk Full Call Auction (FCA), kini sudah keluar dari kriteria tersebut dan kembali running normal di bursa. Pekan lalu kriteria FCA direvisi karena banyak penolakan dari para pelaku pasar yang didukung oleh asosiasi pelaku dan sertifikasi pasar modal.

Pekan ini adalah akhir kuartal, di mana biasanya terjadi window dressing sampai dengan awal kuartal berikutnya, di mana IHSG, saham lokal ataupun global terutama yang sudah terkoreksi dalam akan berhenti turun dan rebound. Hal ini biasa terjadi, untuk mempercantik laporan keuangan perusahaan maupun nilai investasi (portfolio) institusi (aset manajemen, dana pensiun, dan sebagainya).

Bila pekan lalu kenaikan IHSG tertahan di resisten krusial 6948 (1), pekan ini diharapkan mampu melewatinya untuk stabil di atas resisten 7074 (2). Walaupun target IHSG akan ke 7454.448 tetapi jangan terlalu cepat, karena bila terlalu cepat, maka koreksi juga akan lebih cepat datangnya.

SAHAM, beberapa emiten papan utama yang sudah terkoreksi lebih awal, kembali menjadi penggerak utama IHSG. Market confirm rebound pada 20 Juni 2024, cermati indeks dan emiten penggerak Pefindo Prime Bank, SriKehati, Bisnis27, IDX30, MSCI Indonesia, LQ45, FTSE Indonesia. Sektor yang mendominasi reboundnya IHSG dan indeks adalah Infrastruktur dan Keuangan, kemudian Energi dan Industri.

Rekomendasi saham apa yang rebound, terlalu banyak. Intinya, BELI SAHAM apapun di awal rebound menjelang window dressing, biasanya PROFIT. Minimal hold sampai minggu pertama kuartal berikutnya, profit sudah dapat 5% - 10%.

Pergerakan Rupiah

Pelemahan rupiah menuju 16738, tertinggi dalam 4 tahun terakhir. Tetapi tidak perlu kawatir, karena jika pelemahan rupiah melaju terlalu cepat, pemerintah akan segera INTERVENSI, di sinilah indeks maupun harga saham mulai berhenti turun, dan mulai rebound, seperti pada akhir pekan lalu kurs tengah rupiah nyaris 16500 kemudian ditutup menguat ke 16400.

Emas

Pergerakan emas dunia pekan ini masih sekitar 2286 US dollar (Support) - 2387 US dollar (Resistance) per troy ounce, kecenderungan turun menuju awal kuartal 3. Prediksi kuartal 3 nanti harga emas dunia antara 2200 US dollar (Support) - 2450.125 US dollar (Resistance) per troy ounce.

Emas dalam rupiah, masih sama pergerakannya sejak April 2024, yaitu berkisar 1178000—1263000 rupiah per gram (kurs tengah).

Reksa Dana & Surat Berharga

Reksa dana pendapatan tetap cermati Trimegah Fixed Income Plan dan HPAM Pendapatan Tetap Prima, akhir pekan ini sampai awal pekan depan menjadi titik awal untuk naik kembali setelah membagikan DIVIDEN kuartalan.

Reksa dana saham masih di area oversold dan mulai rebound, cermati yang berbasis indeks ataupun yang mayoritas (>50%) portofolio asetnya berisi emiten penggerak indeks tersebut. Secara weekly reksa dana saham mulai membaik.

Banjir Sentimen Positif dari Dalam Negeri, Bagaimana Arah Pasar di Pekan Ini?

Pada pekan lalu, Rapat Dewan Gubernur (RDG) Bank Indonesia (BI) pada 19-20 Juni 2024 memutuskan untuk kembali menahan suku bunga acuan atau BI Rate di level 6.25%. Gubernur BI Perry Warjiyo mengatakan keputusan menahan suku bunga acuan BI tersebut konsisten dengan kebijakan moneter pro-stability, yaitu sebagai langkah preemptive dan forward looking untuk memastikan inflasi tetap terkendali dalam sasaran 2,5±1% pada 2024 dan 2025, termasuk efektivitas dalam menjaga aliran masuk modal asing dan stabilitas nilai tukar rupiah. Gubernur Bank Indonesia (BI) juga optimistis pertumbuhan ekonomi dalam negeri tetap kuat, meski rupiah dalam tren pelemahan. BI memperkirakan perekonomian Indonesia pada 2024 akan tumbuh sekitar 4.7-5.5%.

Bank Indonesia mencatat pertumbuhan kredit pada Mei 2024 naik 12.15% secara tahunan. Pertumbuhan kredit sebagian besar didorong sektor perdagangan, industri, dan jasa dunia usaha. Berdasarkan kelompok penggunaan, pertumbuhan kredit ditopang oleh kredit investasi, kredit modal kerja, dan kredit konsumsi, yang masing-masing tumbuh sebesar 14.80%, 11.59% , dan 10.47% secara tahunan pada Mei 2024. Selanjutnya, Badan Pusat Statistik (BPS) melaporkan Neraca Perdagangan Indonesia pada Mei 2024 kembali surplus sebesar US$2,93 miliar atau sekitar Rp47,9 triliun. Dengan demikian neraca perdagangan Indonesia telah membukukan surplus selama 49 bulan berturut-turut. Surplus bulan Mei sebesar US$2,93 miliar, berasal dari nilai ekspor yang lebih besar dari nilai impor. Berdasarkan data BPS, nilai ekspor Mei 2024 tercatat sebesar US$22,33 miliar, secara bulanan naik 13.82%. Sedangkan nilai impornya tercatat sebesar US$19,40 miliar, secara bulanan naik 14.82%. Penyumbang utama peningkatan nilai impor adalah impor bahan baku penolong, sedangkan peningkatan ekspor disumbang oleh sektor industri pengolahan. Dari sisi global, inflasi Jepang meningkat setelah pemerintah menaikkan pungutan terkait energi terbarukan. Hal ini mendukung argumen agar bank sentral mempertimbangkan kenaikan suku bunga dalam beberapa bulan mendatang.

 

COMPOSITE INDEX compare to USDIDR & GOLD (Daily Performance) since 2024

Reksa Dana

        Inception 
Reksa Dana CAMPURANNAV1M3M6MYTD1Y3Y%DateAUM
Syailendra Balanced Opportunity Fund 3163.68 -0.16% -2.20% 3.50% 2.46% 2.58% -5.82% 216.37% 22 Apr 2008 78.89 B
Danakita Investasi Fleksibel 1421.83 -0.60% -3.78% -0.79% -1.34% 1.12% 10.49% 42.18% 8 Jun 2017 9.98 B
Setiabudi Dana Campuran 1376.4513 -0.82% -2.67% 3.41% 1.68% 4.06% 36.57% 37.65% 25 Sep 2017 61.37 B
Batavia Dana Dinamis 8941.85 -1.52% -5.79% -3.76% -4.78% -3.65% 9.66% 794.19% 3 Jun 2002 163.60 B
Sequis Balance Ultima 1205.5135 -1.76% -4.72% -2.46% -3.52% -0.94% 11.75% 20.55% 8 Sep 2016 100.05 B
SAM Mutiara Nusantara Nusa Campuran 1864.2501 -2.25% -4.62% 3.12% 1.79% 1.39% 20.87% 86.43% 21 Dec 2017 29.85 B

Provided by Cermati Invest, last update 21 Juni 2024

        Inception 
Reksa Dana PASAR UANGNAV1M3M6MYTD1Y3Y%DateAUM
Insight Money Syariah 1581.2726 0.49% 1.39% 2.74% 2.57% 5.36% 15.40% 58.13% 30 Sep 2015 104.60 B
Insight Retail Cash Fund 1524.6054 0.45% 1.17% 2.16% 2.03% 4.25% 13.31% 52.46% 13 Apr 2018 3.63 B
Cipta Dana Cash 1660.27 0.43% 1.26% 2.74% 2.54% 5.10% 14.13% 66.03% 8 Jun 2015 238.77 B
Setiabudi Dana Pasar Uang 1462.0985 0.43% 1.29% 2.64% 2.48% 5.17% 13.17% 46.21% 23 Dec 2016 790.50 B
TRIM Kas 2 Kelas A 1843.9911 0.42% 1.22% 2.43% 2.28% 4.67% 12.77% 84.40% 8 Apr 2008 3.34 T
Trimegah Kas Syariah 1387.0358 0.42% 1.27% 2.57% 2.42% 4.87% 12.71% 38.70% 30 Dec 2016 771.99 B
BRI Seruni Pasar Uang III 1706.7106 0.41% 1.25% 2.49% 2.37% 4.60% 11.48% 70.67% 16 Feb 2010 1.15 T
Bahana Likuid Syariah Kelas G 1172.48 0.40% 1.26% 2.61% 2.46% 4.75% 11.24% 17.25% 12 Jul 2016 289.00 B
BRI Seruni Pasar Uang Syariah 1295.1127 0.40% 1.34% 2.72% 2.55% 5.13% 12.32% 29.51% 19 Jul 2018 81.02 B
Sequis Liquid Prima 1398.3092 0.38% 1.15% 2.31% 2.17% 4.50% 10.30% 39.83% 8 Sep 2016 117.09 B
Syailendra Dana Kas 1639.7993 0.38% 1.18% 2.40% 2.25% 4.51% 12.88% 63.98% 12 Jun 2015 2.94 T

Provided by Cermati Invest, last update 21 Juni 2024

        Inception 
Reksa Dana PENDAPATAN TETAPNAV1M3M6MYTD1Y3Y%DateAUM
UOBAM Inovasi Obligasi Nasional 1024.1366 2.02% 3.49% 2.91% 3.42% 8.17% - 2.41% 12 Jan 2021 113.89 B
Insight Haji Syariah 4849.3442 0.57% 1.58% 3.14% 2.96% 6.12% 21.93% 384.93% 13 Jan 2005 1.33 T
Insight Renewable Energy Fund 2197.7732 0.56% 1.58% 3.25% 3.05% 7.18% 18.57% 119.78% 22 Jun 2011 364.28 B
HPAM Pendapatan Tetap Prima 1056.1499 0.52% 0.34% 0.79% 1.81% 1.77% 3.54% 5.61% 29 Oct 2018 148.88 B
TRIM Dana Tetap 2 3099.08 0.52% 1.14% 2.38% 2.23% 4.65% 14.70% 209.91% 13 May 2008 590.27 B
Trimegah Fixed Income Plan 1143.6202 0.50% -0.08% 0.14% 1.01% 0.15% 5.27% 14.36% 23 May 2019 2.85 T

Provided by Cermati Invest, last update 21 Juni 2024

        Inception 
Reksa Dana SAHAMNAV1M3M6MYTD1Y3Y%DateAUM
BNI-AM Indeks IDX Growth30 Kelas R1 1098.17 -1.33% -13.23% -5.84% -7.34% -2.44% - 9.82% 27 Jan 2022 4.15 B
Eastspring Investments Alpha Navigator Kelas A 1481.84 -1.53% -8.96% -2.47% -4.10% -3.32% 8.99% 48.18% 29 Aug 2012 74.40 B
Cipta Sakura Equity 1089.29 -1.73% -11.70% -6.66% -8.42% -11.68% -1.15% 8.93% 11 Dec 2014 24.60 B
Danakita Saham Prioritas 1122.55 -1.80% -9.98% -3.86% -5.50% -3.29% 25.61% 12.26% 17 Oct 2018 9.97 B
Insight Sri Kehati Likuid - I Sri Likuid 1083.3313 -1.92% -13.92% -8.74% -10.31% -9.49% 23.95% 8.33% 29 Mar 2018 12.33 B
Trimegah FTSE Indonesia Low Volatility Factor Index 1191.9201 -2.10% -12.81% -6.24% -7.59% -6.36% 27.27% 19.19% 3 Nov 2020 75.11 B
BRI Mawar Konsumer 10 Kelas A 1503.8167 -2.22% -9.67% -4.52% -6.14% -7.67% 0.58% 50.38% 16 Feb 2011 231.20 B
Eastspring Investments Value Discovery Kelas A 1242.97 -2.25% -10.96% -5.06% -6.52% -6.44% -6.18% 24.30% 29 May 2013 306.70 B
UOBAM Indeks Bisnis-27 1312.8578 -2.33% -13.28% -7.43% -8.88% -7.04% 20.50% 31.29% 15 Aug 2012 40.54 B
Cipta Rencana Cerdas 16180.51 -2.37% -12.03% -7.47% -9.07% -10.43% 9.14% 1518.05% 9 Jul 1999 74.64 B
Batavia Dana Saham 60153.8 -2.62% -8.57% -4.65% -6.11% -4.90% 5.91% 5915.38% 16 Dec 1996 2.26 T
Batavia Dana Saham Optimal 2996.44 -2.70% -9.30% -6.24% -7.77% -6.86% 6.47% 199.64% 19 Oct 2006 372.91 B
Syailendra Equity Opportunity Fund 3857.91 -2.71% -9.40% -4.88% -6.06% -4.19% -1.12% 285.79% 7 Jun 2007 145.67 B
BRI MSCI Indonesia ESG Screened Kelas A 987.22 -2.73% -12.92% -8.24% -9.41% -7.12% - -1.28% 7 Sep 2022 71.84 B
Sequis Equity Maxima 912.1914 -3.18% -7.67% -4.97% -6.38% -5.85% 6.31% -8.78% 25 Aug 2016 257.79 B
BNI-AM Inspiring Equity Fund 925.08 -3.19% -10.76% -6.06% -7.42% -8.71% -3.70% -7.49% 7 Apr 2014 1.19 T
Bahana Primavera 99 Kelas G 1240.41 -3.47% -10.52% -4.16% -5.85% -4.14% 12.82% 24.04% 5 Sep 2014 22.66 B
BNI-AM Indeks IDX30 771.38 -3.69% -12.85% -8.59% -10.18% -11.74% -4.12% -22.86% 28 Dec 2017 1.35 T
UOBAM Sustainable Equity Indonesia 936.63 -3.76% -9.21% -5.52% -6.65% -8.42% - -6.34% 4 Aug 2021 119.52 B
Principal Index IDX30 Kelas O 1221.55 -3.85% -13.00% -8.75% -10.34% -8.83% -0.11% 22.16% 7 Dec 2012 61.79 B
TRIM Kapital Plus 4096.01 -4.50% -8.04% -6.20% -7.11% -4.19% 14.01% 309.60% 18 Apr 2008 439.99 B
TRIM Kapital 11024.56 -4.59% -8.71% -7.45% -8.43% -8.29% 10.68% 1002.46% 19 Mar 1997 451.02 B
Batavia Disruptive Equity 997.85 -4.61% -9.03% -5.56% -7.05% -3.66% - -0.22% 15 Dec 2021 19.71 B
Eastspring IDX ESG Leaders Plus Kelas A 952.9 -4.63% -7.56% -6.02% -6.81% -1.68% - -4.71% 12 Jan 2022 90.29 B
Syailendra MSCI Indonesia Value Index Fund Kelas A 1009.04 -4.98% -18.72% -13.29% -14.86% -13.29% 10.75% 0.90% 8 Jun 2018 751.53 B
Bahana Primavera Plus 12506.06 -5.08% -6.18% -3.09% -4.66% -3.88% -0.71% 1150.61% 27 May 1997 59.14 B

Provided by Cermati Invest, last update 21 Juni 2024

        Inception 
Reksa Dana USDNAV1M3M6MYTD1Y3Y%DateAUM
Batavia Global ESG Sharia Equity USD 1.14 -1.80% -0.45% 2.60% 1.96% 4.41% 5.52% 13.81% 27 Jan 2021 18.29 M
Batavia USD Bond Fund 1.03 0.60% 0.44% -0.28% -0.50% 0.99% - 3.43% 18 Oct 2022 18.49 M
Eastspring Syariah Fixed Income USD Kelas A 0.95 0.86% 0.46% 0.18% -0.09% 3.39% -4.52% -4.55% 8 Mar 2021 1.16 M
Eastspring Syariah Greater China Equity USD Kelas A 0.63 -1.01% 2.65% 3.52% 3.90% -6.86% -48.89% -37.10% 15 Jun 2020 5.69 M
Eastspring Syariah Equity Islamic Asia Pacific USD Kelas A 1.01 2.61% 4.40% 7.83% 6.02% 1.73% -29.02% 0.84% 28 Oct 2016 3.90 M

Provided by Cermati Invest, last update 21 Juni 2024

Surat Utang/Obligasi

NAMA OBLIGASIISINMATA UANGKUPONTANGGAL JATUH TEMPOINDIKASI HARGA BELIINDIKASI HARGA JUALINDIKASI YIELDRATING
FR0087 IDG000015207 IDR 6.50% 15-Feb-31 97.92 96.92 6.89% BBB
FR0097 IDG000020900 IDR 7.13% 15-Jun-43 100.45 99.45 7.08% BBB
INKP03ACN4 IDA0001298A1 IDR 10.50% 27-Jan-26 101.50 100.50 9.47% idA+
LPPI02BCN1 IDA0001331B8 IDR 11.00% 4-Jul-28 101.70 100.70 10.48% idA+
PBS005 IDP000001505 IDR 6.75% 15-Apr-43 98.25 97.25 6.92% BBB

Provided by Cermati Invest, last update 21 Juni 2024

Event Calendar

Monday, 24 June 2024 Previous Consensus Forecast
6:50 AM JP BoJ Summary of Opinions      
2:00 PM US Fed Waller Speech       
3:00 PM DE Ifo Business Climate JUN 89.30 89.70 89.40
5:00 PM GB CBI Industrial Trends Orders JUN -33.00   -21.00
9:30 PM US Dallas Fed Manufacturing Index JUN -19.40   -13.00
Tuesday, 25 June 2024 Previous Consensus Forecast
1:00 AM US Fed Daly Speech       
4:00 AM KR Consumer Confidence JUN 98.40   99.00
6:00 PM US Fed Bowman Speech       
7:30 PM US Chicago Fed National Activity Index MAY - 0.23   - 0.40
8:00 PM US S&P/Case-Shiller Home Price MoM APR 1.60%   1.10%
8:00 PM US S&P/Case-Shiller Home Price YoY APR 7.40%   6.80%
9:00 PM US CB Consumer Confidence JUN 102.00 100.00 99.00
11:00 PM US Fed Cook Speech       
Wednesday, 26 June 2024 Previous Consensus Forecast
1:10 AM US Fed Bowman Speech       
3:30 AM US API Crude Oil Stock Change JUN/21 2.264M    
1:00 PM DE GfK Consumer Confidence JUL -20.90 -20.00 -20.30
5:00 PM GB CBI Distributive Trades JUN 8.00   7.00
9:00 PM US New Home Sales MAY 0.634M 0.65M 0.65M
9:00 PM US New Home Sales MoM MAY -4.70%   2.90%
9:30 PM US EIA Crude Oil Stocks Change JUN/21 -2.547M    
9:30 PM US EIA Gasoline Stocks Change JUN/21 -2.28M    
Thursday, 27 June 2024 Previous Consensus Forecast
3:30 AM US Bank Stress Tests      
4:00 AM KR Business Confidence JUN 74   72
6:50 AM JP Retail Sales YoY MAY 2.40% 2.00% 1.80%
7:30 PM US Durable Goods Orders MoM MAY 0.70% 0.30% 0.40%
7:30 PM US GDP Growth Rate QoQ Final Q1 3.40% 1.30% 1.30%
7:30 PM US Durable Goods Orders Ex Transp MoM MAY 0.40%   0.10%
7:30 PM US GDP Price Index QoQ Final Q1 1.70% 3.10% 3.10%
7:30 PM US Goods Trade Balance Adv MAY -99.41B   $-95.0B
7:30 PM US Initial Jobless Claims JUN/22 238K 240K 239.0K
7:30 PM US Retail Inventories Ex Autos MoM Adv MAY 0.30%   0.20%
7:30 PM US Wholesale Inventories MoM Adv MAY 0.10%   0.10%
9:00 PM US Pending Home Sales MoM MAY -7.70%   2.30%
9:00 PM US Pending Home Sales YoY MAY -7.40%   -4.00%
Friday, 28 June 2024 Previous Consensus Forecast
6:30 AM JP Unemployment Rate MAY 2.60% 2.60% 2.60%
6:50 AM JP Industrial Production MoM Prel MAY -0.10% 2.00% 1.80%
12:00 PM JP Housing Starts YoY MAY 13.90% -6.10% -6.30%
1:00 PM GB Current Account Q1 £-21.177B £-20B £ -15.5B
1:00 PM GB GDP Growth Rate QoQ Final Q1 -0.30% 0.60% 0.60%
1:00 PM GB GDP Growth Rate YoY Final Q1 -0.20% 0.20% 0.20%
2:55 PM DE Unemployed Persons JUN 2.762M   2.77M
2:55 PM DE Unemployment Change JUN 25K 15K 20.0K
2:55 PM DE Unemployment Rate JUN 5.90% 5.90% 5.90%
5:00 PM US Fed Barkin Speech       
7:00 PM IN Current Account Q1 $-10.5B   $ -6.8B
7:30 PM US Core PCE Price Index MoM MAY 0.20%   0.10%
7:30 PM US Personal Income MoM MAY 0.30% 0.40% 0.40%
7:30 PM US Personal Spending MoM MAY 0.20% 0.30% 0.30%
7:30 PM US PCE Price Index MoM MAY 0.30%   0.10%
7:30 PM US PCE Price Index YoY MAY 2.70%   2.60%
8:45 PM US Chicago PMI JUN 35.40   42.00
9:00 PM US Michigan Consumer Sentiment Final JUN 69.10 65.60 65.60
11:00 PM US Fed Bowman Speech       
Sunday, 30 June 2024 Previous Consensus Forecast
8:30 AM CN NBS Manufacturing PMI JUN 49.5   49.3
8:30 AM CN NBS Non Manufacturing PMI JUN 51.1   50.8
8:00 PM US Fed Williams Speech       

Source: BI, CNBC Indonesia, Bloomberg, Investing, Trading Economics, KSEI, Cermati, Artha Investa Teknologi (AIT)

Disclaimer:
Dokumen ini dibuat hanya untuk memberikan informasi. Isi dokumen ini tidak boleh ditafsirkan sebagai suatu bentuk penawaran untuk membeli/menjual/dijadikan dasar dari atau yang dapat dijadikan pedoman sehubungan dengan suatu perjanjian atau komitmen apa pun atau suatu nasehat investasi.

Baca Juga Cermati Invest Weekly Update Sebelumnya: